下列关于“运用资本资产定价模型估计权益成本”的表述中，正确的有（）

A.通货膨胀率较低时，可选择上市交易的政府长期债券的到期收益率作为无风险利率

B.公司3年前发行了较大规模的公司债券，估计β系数时应使用发行债券日之后的交易数据计算

C.金融危机导致过去两年证券市场萧条，估计市场风险溢价时应剔除这两年的数据

D.为了更好地预测长期平均风险溢价，估计市场风险溢价时应使用权益市场的几何平均报酬率

A.资本资产定价模型的基本假设就是影响资产价格波动的主要和共同的因素是市场总体价格水平

B.资本资产定价模型假设影响资产收益率波动的因素有两类，即宏观因素和微观因素

C.资本资产定价模型建立在投资者二次效用函数的假设之上

D.资本资产定价模型假设资产的收益率与未知数量的未知因素相联系

A.选择长期政府债券的票面利率比较适宜

B.选择国库券利率比较适宜

C.必须选择实际的无风险利率

D.政府债券的未来现金流量，都是按名义货币支付的，据此计算出来的到期收益率是名义无风险利率

A.回归分析法

B.运用电子系统预测

C.资本资产定价模型

D.价格指数法

A.资本资产定价模型中的资本资产，主要是指股票资产

B.证券市场线对任何公司、任何资产都是适合的

C.证券市场线的一个暗示是，全部风险都需要补偿

D.R_m-R_f称为市场风险溢酬

A.信用风险补偿率=信用级别与本公司相同的上市的公司债券到期收益率一与这些上市公司债券同期的长期政府债券到期收益率

B.信用风险补偿率=可比公司的公司债券到期收益率一与这些上市公司债券同期的长期政府债券到期收益率

C.税前债务成本=政府债券的市场回报率+企业的信用风险补偿率

D.税前债务成本=政府债券的市场回报率+通货膨胀补偿率+企业的信用风险补偿率

A．资本资产定价模型

B．折现现金流量模型

C．债券收益加风险溢价法

D．可比公司法

A.在运用资本资产定价模型时，某资产的β系数小于零，说明该资产风险小于市场平均风险

B.在证券的市场组合中，所有证券的β系数加权平均数等于1

C.某股票的β值反映该股票收益率变动与整个股票市场收益率变动之间的相关程度

D.投资组合的β系数是加权平均的β系数

A.股票的必要收益率与β值线性相关

B.证券市场线的截距是无风险利率

C.证券市场线的纵轴为要求的收益率，横轴是以β值表示的风险

D.资本资产定价模型最大的贡献在于其提供了对风险和收益之间的一种实质性的表述，是完全科学的

E.首次将 “高收益伴随着高风险” 这样一种直观认识用简单的关系式表达出来

A.最终核算的政府定价成本必须是企业的实际成本

B.政府定价成本可以是计划成本、定额成本或标准成本

C.政府定价成本中不应当包含业务招待费

D.政府定价成本核算必须以有关会计凭证为依据